Reestructuración
Jueves 27 de enero de 2011
La Caixa ha acometido una reestructuración que le permitirá tener el control sobre Caixabank, el nuevo banco en que se convertirá el 'holding' cotizado Criteria. De esta manera, la mayor caja española se adapta a la nueva regulación del sistema financiero y marca el camino a seguir para otras entidades.
La Caixa tendrá el 81 por ciento de Caixabank, el nuevo banco en que se convertirá Criteria, tras la decisión de la primera caja catalana de 'bancarizar' su negocio, según han avanzado a Efe fuentes financieras conocedoras de la operación. El 19 por ciento restante de Caixabank quedará en manos de los actuales accionistas minoritarios de Criteria, que con este cambio se convierte en uno de los principales grupos bancarios de España.
CaixaBank nacerá con un 'core capital' del 10,9% (muy por encima del 8% requerido según la normativa que el Gobierno prevé aprobar en enero), según los cálculos de La Caixa, tomando como referencia los criterios de Basilea II. Criteria realizará una emisión de bonos convertibles de hasta 1.500 millones que se colocarán a través de la red de La Caixa, entidad que seguirá siendo caja y será titular al 100% de un holding no cotizado en el que incluirá su Obra Social, según Europa Press.
La operación se instrumenta a través de un intercambio de activos, de manera que La Caixa traspasa a Criteria, a partir de ahora Caixabank, la mayoría de sus participaciones industriales y se queda a cambio las oficinas, la plantilla de La Caixa y el negocio bancario de la entidad de ahorro, tal y como permite la nueva ley de cajas. Habrá excepciones: el 5% de Telefónica y el 13% de Repsol, al ser considerados activos susceptibles de venta.
De hecho, en el caso de Telefónica el paquete ha variado a menudo en la historia de la caja en función de sus intereses financieros. El nuevo Caixabank se quedará, además de todo el nuevo negocio bancario de La Caixa, todo el negocio asegurador y las participaciones en los bancos internacionales: el banco austríaco Erste Bank (10%), el Bank of East Asia (BEA) de Hong Kong (15%), el portugués BPI (30%), el francés Boursorama (20%) y el mexicano GF Inbursa (20%); entre otros.
La Caixa, que seguirá existiendo, retendrá las participaciones en Gas Natural Fenosa (35%), Telefónica (5%), Repsol (13%), Abertis (24,6%), Agbar (24%), BME (5%) y Port Aventura, entre otros, cuyos dividendos servirán para mantener la actividad de la obra social y de la fundación, de manera que aunque se 'bancariza' el negocio se mantiene el espíritu de las cajas de ahorros que siempre ha animado a la entidad. La Caixa seguirá sin cotizar en bolsa, a pesar de que Caixabank sí que lo hará, y los accionistas de Criteria deberán ratificar estos acuerdos en una junta extraordinaria que se convocará próximamente.
Este cambio en la segunda mayor caja de ahorros de España será determinante para lo que haga el conjunto del sector de entidades de ahorro del Estado, según han señalado diversas fuentes económicas y gubernamentales consultadas.
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